L’effet de la diversification des revenus et de la stabilité financière sur l’efficience des banques privées en Algérie

Abstract

Dans un contexte de transformation du secteur bancaire algérien, cette étude vise à évaluer l’impact de la diversification des revenus et de la stabilité financière sur l’efficience des coûts dans un échantillon de 13 banques privées sur la période 2011–2023. Cette étude adopte une approche quantitative fondée sur l’analyse économétrique à travers le modèle de la frontière stochastique (Stochastic Frontier Analysis – SFA) avec une fonction translogarithmique de cout, conformément au modèle de Battese & Coelli (1995). Ce modèle permet non seulement d’estimer les scores d’efficience-coût pour chaque banque et chaque année, mais aussi d’identifier les facteurs explicatifs de l’inefficience à travers une équation paramétrée. Deux variables explicatives principales sont intégrées dans l’analyse : le Z-score pour mesurer la stabilité financière et un indice de diversification des revenus. Les résultats montrent un score moyen d’efficience-coût de 61,4 %, suggérant qu’en moyenne, les banques étudiées pourraient réduire leurs coûts de 38,6 % sans affecter leur niveau de production, simplement en optimisant leur gestion interne. La valeur élevée de λ (133,853) indique que la quasi-totalité de la variance des coûts provient d’inefficiences internes. Cela souligne l'importance déterminante de la gestion et des choix organisationnels dans la performance bancaire. Du point de vue des déterminants, la stabilité financière a un effet négatif et significatif sur l’inefficience (coefficient δ₁ = -0,178), indiquant que les banques plus stables financièrement parviennent à mieux contrôler leurs coûts. De même, la diversification des revenus exerce également un effet négatif significatif (coefficient δ₂ = -1,081), confirmant qu’une plus grande diversification contribue à une meilleure efficience-coût. Ces résultats mettent en évidence que la solidité financière et la capacité à générer des revenus diversifiés constituent des leviers clés pour améliorer la performance opérationnelle des banques privées en Algérie et renforcer leur résilience dans un environnement incertain